Villaverde de Guadalimar se encuentra ubicado en plena Sierra de Alcaraz, a 781 metros de altitud, donde los ríos y arroyos que lo recorren, salpican sus calles.

Si nos atenemos a las relaciones topográficas de cuatro siglos atras, su nombre era Villaverde de Ambas Aguas, sobrenombre que procedía de los dos ríos que recorren su término, uno de agua dulce, y otro de agua salada y gruesa.

Esta riqueza hace que nos encontremos ante uno de los municipios mas verdes y de vegetación mas frondosa de toda la geografía serrana, que cubre todo su termino municipal, compuesto por las pedanías de Campillo, Carrascosa, Cueva Ahumada, El Bellotar, El Collado, Los Pifanios, Parrizón, Pollo de Abajo, Resinera, Semilla Baja, la Venta de Mendoza y Tabaqueros.

Con una población de 564 habitantes que ocupan los 73,82 km² de su término municipal, su situación, enclavada entre altos montes, junto a la carretera regional CM-3204 y a 135 km de Albacete, hacen que en su belleza y en el caracter de sus gentes, encuentre el viajero la excusa perfecta para realizar una obligada parada y fonda.